假如沒有“531”新政，補貼缺口將持續(xù)擴大
假如沒有“531”新政，2018年將有可能創(chuàng)造新的裝機紀(jì)錄，行業(yè)發(fā)展也將在巨量裝機之下繼續(xù)高歌猛進。企業(yè)更不用說，肯定又是大賺特賺的一年。但是行業(yè)問題也會隨之而來，其中最大的問題就是補貼缺口的持續(xù)擴大，以及隨時可能卷土重來的棄光限電。
根據(jù)國家能源局給出的數(shù)據(jù)，截至去年底，可再生能源發(fā)電補貼缺口已經(jīng)達到1127億元，其中光伏補貼缺口455億元（占比約40％），且呈逐年擴大趨勢。今年6月，可再生能源補貼缺口已超1200億元。巨額的補貼拖欠，正像滾雪球一樣越滾越大，而補貼越是拖欠，光伏企業(yè)的未來風(fēng)險就越大。
目前我國每年征收的可再生能源發(fā)展基金數(shù)額在700億-800億之間，但是以光伏電站為例，每一個項目的補貼都不是一次性就補完，而是一補就是20年。所以電站基數(shù)越多，光伏所需要的補貼就越多，屬于疊加式的。
而根據(jù)目前國家的政策，給企業(yè)減輕負(fù)擔(dān)是中心思想，相關(guān)部門在政策中也有所闡述，可再生能源發(fā)電補貼的征收不太可能加重。因此以光伏行業(yè)這幾年的發(fā)展速度，補貼下調(diào)的速度遠遠趕不上規(guī)模擴張的速度，缺口只會越來越大。
假如沒有“531”新政，光伏補貼缺口將很快突破500億元，再過幾年，這個數(shù)字將達到什么地步？根據(jù)OFweek產(chǎn)業(yè)研究院預(yù)計，如果沒有“531”新政限制，2018年光伏行業(yè)需要的補貼將達到810.72億元，2019年將達972.42億元，到2020年，這一數(shù)字將增長到1111.02億元。在平價上網(wǎng)之前，光伏行業(yè)的補貼需求將會持續(xù)保持增長。即使在2020年平價上網(wǎng)之后，只有存量項目才需要補貼，預(yù)計每年依然有超過800億的光伏補貼需要支付。
簡而言之，如果不加以控制，即使將所有的可再生能源發(fā)展基金用為光伏補貼，都無法補上補貼缺口。
假如沒有“531”新政，行業(yè)將迎來倒閉潮
光伏行業(yè)對于補貼的依賴性，從“531”新政發(fā)布在業(yè)內(nèi)引發(fā)的震蕩就可以窺見一斑。從某種意義上來說，補貼拖欠其實與沒有補貼區(qū)別不大。結(jié)果都是企業(yè)拿不到錢，電站無法產(chǎn)生收益，持有的電站越多，虧的越大。500億的補貼缺口是什么樣的概念？假設(shè)電站運營企業(yè)有100家，其中80%的項目資源集中在50家之上，那分?jǐn)傁聛磉@50家企業(yè)將面臨8億元左右的資金缺口。而由于行業(yè)的寡頭效應(yīng)越來越明顯，越是巨頭企業(yè)面臨的補貼壓力將越大。有哪家企業(yè)能夠無視8億元的資金缺口？沒有，因為光伏企業(yè)要是有這種實力，那早就不需要補貼了。
補貼拖欠最直接影響的是那些持有大量光伏電站的電力企業(yè)，如果這些企業(yè)出現(xiàn)了資金問題，那必將拖欠上游供應(yīng)商的資金，最終導(dǎo)致整個光伏產(chǎn)業(yè)鏈的資金吃緊。恐怖的是，如果不加以控制，補貼拖欠將會越來越嚴(yán)重，這樣的情況下，資金實力再雄厚的公司，也難以為繼。
假如沒有“531”新政，光伏補貼將成為類似于“空頭支票”一般的存在，若不加以控制，光伏企業(yè)的資金鏈斷裂的風(fēng)險將越來越高，終有一天整個行業(yè)都會被拖垮，隨之而來就是企業(yè)的破產(chǎn)潮。
事實上，即使現(xiàn)在有“531”新政限制，光伏補貼的缺口依然在擴大之中。當(dāng)光伏行業(yè)剛起步的時候，補貼是行業(yè)發(fā)展的良藥；當(dāng)所有企業(yè)都巴巴的指望補貼盈利的時候，補貼便漸漸變了味道；當(dāng)缺口越來越大，補貼將變成毒藥。
小結(jié)
假如沒有“531”新政，光伏補貼將徹底失去控制。而隨著未來幾年補貼缺口的不斷擴大，補貼問題就像一顆定時炸彈，隨時引發(fā)行業(yè)風(fēng)暴。與此同時，在不斷的搶裝和無序的發(fā)展之下，國內(nèi)的市場空間將被提前透支，后續(xù)的產(chǎn)業(yè)發(fā)展或?qū)⒚媾R空間不足的困境，到時候行業(yè)成本降低了、技術(shù)進步了，但是市場空間卻沒有了。更不要說明顯跟不上行業(yè)發(fā)展腳步的規(guī)范標(biāo)準(zhǔn)，以及電網(wǎng)建設(shè)速度，這些有可能將造成更大范圍的棄光限電。
假如沒有“531”新政，光伏企業(yè)還有幾年的好日子過，但是行業(yè)發(fā)展將陷入病態(tài)；而有了“531”新政，企業(yè)開啟一輪優(yōu)勝劣汰，行業(yè)卻正向良好的方向發(fā)展。
